《毕马威：中国内地和香港IPO市场：2023年度中期回顾报告（21页）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《毕马威：中国内地和香港IPO市场：2023年度中期回顾报告（21页）.pdf（21页珍藏版）》请在本站上搜索。 1、 2023年上半年)(1)分析以截至2023年6月30日的数据为基础资料来源：彭博及毕马威分析，包括房地产信托基金(“REIT”公司）但不包括特殊目的收购公司(“SPAC”或“空白支票公司”)募资金额(10亿美元)7471233100621392082359605010015020025030035040045050020192020202120222023上半年募集资金下半年募集资金上市宗数上市宗数上半年上半年(占全年占全年百分比百分比)全年全年509(43%)448(30%)1,155(46%)701(46%)617(不适用)1,1911,1911,4931,4932,5102,5101,2、5201,520(不适用不适用)2023年上半年全球IPO市场概况市场气氛仍然疲弱 上市宗数：10%募资金额：40%与2022年上半年相比Global landscapeGlobal landscape全球IPO市场概况疫后复常金融市场不稳定地缘政治不明朗加息环境通胀压力5中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。(1)分析以截至2023年6月30日的数据为基础。(2)美元兑港币汇率为7.75。(3)资料来源：彭博及毕马威分析，包括房地产信托基金(“REIT”3、公司）,但不包括特殊目的收购公司(“SPAC”或“空白支票公司”).A A股证券交易所股证券交易所占2023年上半年排名证券交易所IPO募集资金(10亿美元)11上海证券交易所19.22深圳证券交易所12.83纽约证券交易所7.14阿布扎比证券交易所3.75 纳斯达克2.92023年上半年排名证券交易所IPO募集资金(10亿美元)1上海证券交易所56.52深圳证券交易所31.13香港联合交易所12.84韩国证券交易所11.35 法兰克福证券交易所9.12022年(全年)排名证券交易所IPO募集资金(10亿美元)1上海证券交易所33.22深圳证券交易所14.63韩国证券交易所10.94杜拜金融市4、场6.15 印度国家证券交易所5.22022年上半年全球前五大证券交易所2023年上半年全球有7宗宗募集资金多于1010亿美元的亿美元的IPOIPO而2022年上半年则有12宗全球IPO募集资金 50%全球IPO上市宗数 30%纽约证券交易所纽约证券交易所经过长时间的淡静后，重返前五大证券交易所的位置重返前五大证券交易所的位置，主要是20232023年上半年年上半年受到全球募资金额最大全球募资金额最大的的IPOIPO项目项目所支持。6中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权5、所有，不得转载。2023年下半年全球IPO市场展望Global landscape影响2023年下半年全球IPO市场的因素经济复苏地缘政治持续不稳通胀压力放缓金融市场不明朗全球IPO活动于2022年底大幅放缓，并于2023年持续低迷。此趋势归因于通胀压力和利率上升等因素，而2023年初金融市场不稳的出现则进一步加剧了这一趋势。然而，现在有迹象表明情况可能正在改善。随着美国联储局最近于连续多次加息后首次宣布暂停加息，预期货币政策的不稳定性将会减少，有望推动IPO申请人在2023年下半年重拾上市步伐。“刘国贤主管合伙人资本市场及执业技术毕马威中国“7中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务6、所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。7中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。A股IPO市场8中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。A股IPO活动仍然稳健 A股IPO市场的交易宗数略有增长，但由于缺乏大型上市项目的支持，募资总额7、较2022年上半年减少30%。尽管募资总额有所下降，但上海证券交易所和深圳证券交易所以募资金额和交易宗数计继续领先全球同业，分别位踞全球证券交易所的首位和次位。北交所表现亮眼 北京证券交易所（“北交所”）自2021年11月开始交易以来表现一直稳步提升，并于2023年上半年取得出色表现，以交易宗数和募资总额计较2022年上半年增加一倍以上。北交所的成功为中国内地多层次资本市场的整体发展奠定了重要的基石。A股IPO市场：2023年上半年概要注：除另有注明外，以上分析基于WIND截至2023年6月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司)41 IPOs41 IPOs177177宗交易宗交易8、 5%5%人民币人民币2,2402,240亿元亿元 30%30%2023年上半年A股IPO活动与2022年上半年相比与2022年上半年相比41 IPOs41 IPOs4242宗交易宗交易 120%120%人民币人民币8383亿元亿元 190%190%2023年上半年北交所IPO活动与2022年上半年相比与2022年上半年相比9中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。注：除另有注明外，以上分析基于WIND截至2023年6月30日的数据(包括房地产信托基金(“R9、EIT”公司)*上述统计数据不包括从北交所转到科创板或创业板的公司。2022年上半年人民币1,083亿元17宗交易人民币115亿元13宗交易人民币1,156亿元53宗交易人民币871亿元68宗交易人民币29亿元19宗交易人民币3,254亿元170宗交易2023年上半年人民币418亿元25宗交易人民币214亿元17宗交易人民币877亿元41宗交易人民币648亿元52宗交易人民币83亿元42宗交易人民币2,240亿元177宗交易2022年全年人民币1,451亿元40宗交易人民币396亿元43宗交易人民币2,527亿元123宗交易人民币1,796亿元148宗交易人民币169亿元83宗交易人民币6,310、39亿元437宗交易深交所 主板深交所 创业板*总额上交所 主板上交所 科创板*北交所A股IPO市场10中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。2022年上半年注：除另有注明外，以上分析基于WIND截至2023年6月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司)*上述统计数据不包括从北交所转到科创板或创业板的公司。A股IPO行业分布工业市场48%其他信息技术、媒体及电信业22%能源及天然资源9%信息技术、媒体及电信业42%其他工业市场30%能源及天然资11、源12%在2023年上半年的A股市场中，工业市场工业市场以募集资金和 交 易 宗 数 计 均 贡 献 最贡 献 最多多。A股前十IPO项目中有三家来自能源及天然资源能源及天然资源，令这行业在2023年上半年成为 以 募 资 金 额 计 排 名第三第三的行业的行业。2023年上半年Global landscape以募资金额计的行业分布11中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。2023年上半年公司名称证券交易所募集资金(人民币10亿元)行业1绍兴中芯集成电路制12、造股份有限公司上交所科创板11.1工业市场2合肥晶合集成电路股份有限公司上交所科创板10.0工业市场3中信建投国家电投新能源*上交所7.8基础设施/房地产4陕西能源投资股份有限公司深交所7.2能源和自然资源5阿特斯阳光电力集团股份有限公司上交所科创板6.9能源和自然资源6湖南裕能新能源电池材料有限公司深交所创业板4.5工业市场7江苏徐矿能源股份有限公司上交所4.3能源和自然资源8深圳云天励飞技术有限公司上交所科创板3.9信息技术、媒体及电信业9格力博（江苏）股份有限公司深交所创业板3.7工业市场10重庆智翔金泰生物制药股份有限公司上交所科创板3.5医疗保健及生命科学2022年上半年公司名称证券13、交易所募集资金(人民币10亿元)行业1中国移动通信集团有限公司上交所56.0信息技术、媒体及电信业2中国海洋石油有限公司上交所32.3能源和自然资源3晶科能源股份有限公司上交所科创板10.0工业市场4华夏中国交建高速公路*上交所9.4基础设施/房地产5翱捷科技股份有限公司上交所科创板6.9信息技术、媒体及电信业6苏州纳芯微电子股份有限公司上交所科创板5.8工业市场7三一重能股份有限公司上交所科创板5.6工业市场8赣州腾远钴业新材料股份有限公司深交所创业板5.5工业市场9软通动力信息技术(集团)股份有限公司深交所创业板4.6信息技术、媒体及电信业10中航(成都)无人机系统股份有限公司上交所科创板14、4.4工业市场20222022年上半年：年上半年：人民币人民币1,4051,405亿元亿元20232023年上半年：年上半年：人民币人民币629629亿元亿元 占募资总额的45%45%占募资总额的3030%前十大前十大IPOIPO项目的募资总额项目的募资总额注：除另有注明外，以上分析基于WIND截至2023年6月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司)资料来源：Wind及毕马威分析*指房地产信托基金上市(“REITs”)A股前十大IPO项目12中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全15、球性组织中的成员。版权所有，不得转载。工业市场工业市场 41%41%信息技术、信息技术、媒体及电信业媒体及电信业28%28%医疗保健及医疗保健及生命科学生命科学11%11%消费品市场消费品市场8%8%能源及天然资源能源及天然资源5%5%其他其他 7%7%资料来源：Wind及毕马威分析注：除另有注明外，以上分析基于WIND截至2023年6月30日的数据(包括房地产信托基金(“REIT”公司)。在科创板正在处理的申请人包括中止审查的申请。根据以往情况，此类上市申请将在申请人提交更新的财务信息后恢复审查。工业市场工业市场、信息技术信息技术、媒体及电信业媒体及电信业仍然是A股IPO申请中排名较前的行业16、，约占正在处理申请量的7070%。与以往期间相比与以往期间相比，科创板和创业板的上市个案有所减减少少，但仍有约约5050%正在处理的上市申请正在处理的上市申请来自这两个上市市场。正在处理的A股上市申请A股上市申请A股上市申请2023年上半年行业分布153218204231218323296315287315197224181186141207164169152159389482420430368469390360305355705313912499692150200400600800100012002021年第1季度2021年第2季度2021年第3季度2021年第4季度2022年第1季度20217、2年第2季度2022年第3季度2022年第4季度2023年第1季度2023年第2季度正在处理的上市申请主板正在处理的上市申请科创板正在处理的上市申请创业板正在处理的上市申请北交所7399241,1389749177957809438131,044按公司数量划分公司总数：1,044家13中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。我们预计中国内地将继续灵活施政以支持经济复苏，包括通过监管改革完善A股的募资环境，有望于未来几个季度进一步推动A股市场的发展势头。“刘大18、昌资本市场合伙人毕马威中国2023年下半年展望：A股市场IPO上市申请仍然稳健，有超过1,000宗正在处理的上市申请。注册制全面实施后，预计将有助促进上市流程。IPO上市申请仍然稳健支持性政策出台政府已承诺推行政策措施，旨在推动中国内地的经济复苏。14中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。14中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有19、，不得转载。香港IPO市场15中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。注：基于截至2023年6月30日的数据，包括以介绍形式上市的公司，不包括SPAC上市项目和GEM转往主板的公司资料来源：香港交易所及毕马威分析香港IPO市场：2023年上半年概要募资金额保持水平 香港IPO活动今年开局发展缓慢，但第二季度的平均募资额比第一季度有所回升。除此之外，与2022年上半年相比，交易宗数和募资总额均出现轻微增长。特专科技公司制度已于 2023 年 3 月 31 日生20、效，并在第二季度迎来首家特专科技公司的上市申请。41 IPOs41 IPOs31 31 宗宗 30%30%港币港币178178亿元亿元 1%1%2023年上半年香港IPO活动与2022年上半年相比与2022年上半年相比收窄价差流动性港币人民币双柜台模式$推出港币人民币双柜台模式 港币人民币双柜台模式在本季度推出，允许投资者互换港币和人民币买卖由同一个发行人发行的证券。新的双柜台模式增加于双柜台买卖证券的流动性，同时收窄两个柜台之间的价差，进一步巩固香港作为领先离岸人民币枢纽的地位。16中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国21、际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。注：基于截至2023年6月30日的数据，包括以介绍形式上市的公司，不包括SPAC上市项目和GEM转往主板 的公司资料来源：香港交易所及毕马威分析香港IPO市场活动2022年上半年港币177亿元24宗交易-港币177亿元24宗交易2023年上半年港币178亿元31宗交易-港币178亿元31宗交易2022年全年港币996亿元84宗交易-港币996亿元84宗交易主板总额GEM17中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员22、。版权所有，不得转载。消费品市场42%其他医疗保健及生命科学16%基础设施/房地产12%香港IPO行业分布注：基于截至2023年6月30日的数据，包括以介绍形式上市的公司，不包括SPAC上市项目和GEM转往主板 的公司资料来源：香港交易所及毕马威分析2022年上半年工业市场37%其他信息技术、媒体及电信业28%医疗保健及生命科学23%在2023年上半年排名前前1010位的位的IPOIPO交易中交易中，有三宗来有三宗来自消费品市场自消费品市场，其中包括至今最大额的交易最大额的交易，导致消费品市场在今年上半年以募资金额计成为排名排名最最前的前的行业行业。2023年上半年Global landsca23、peGlobal landscape以募资金额计的行业分布18中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。2023年上半年公司名称募集资金(港币10亿元)行业1珍酒李渡集团有限公司5.3消费品市场2宏信建设发展有限公司1.7基础设施/房地产3北京亿华通科技股份有限公司1.1工业市场4九方财富控股有限公司1.0金融服务5美丽田园医疗健康产业有限公司0.9消费品市场6来凯医药有限公司-B0.8医疗保健及生命科学7达势股份有限公司0.6消费品市场8梅斯健康控股有限公司24、0.6医疗保健及生命科学9易点云有限公司0.6信息技术、媒体及电信业10乐华娱乐集团0.5信息技术、媒体及电信业2022年上半年公司名称募集资金(港币10亿元)行业1江西金力永磁科技股份有限公司4.2工业市场2汇通达网络股份有限公司2.3信息技术、媒体及电信业3法拉帝股份有限公司2.0工业市场4青岛创新奇智科技集团股份有限公司1.2信息技术、媒体及电信业5云康集团有限公司1.2医疗保健及生命科学6乐普生物科技股份有限公司-B0.9医疗保健及生命科学7江苏瑞科生物技术股份有限公司-B0.9医疗保健及生命科学8金茂物业服务发展股份有限公司0.8基础设施/房地产9知乎-W0.8信息技术、媒体及电信业25、10瑞尔集团有限公司0.7医疗保健及生命科学注：基于截至2023年6月30日的数据，包括以介绍形式上市的公司，不包括SPAC上市项目和GEM转往主板 的公司资料来源：香港交易所及毕马威分析20222022年上半年：年上半年：港币港币150150亿元亿元20232023年上半年：年上半年：港币港币131131亿元亿元 占募资总额的占募资总额的85%85%占募资总额的占募资总额的7575%前十大前十大IPOIPO项目项目募资金额募资金额香港前十大IPO项目19中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全26、球性组织中的成员。版权所有，不得转载。2023年下半年展望：香港IPO市场“朱雅仪朱雅仪主管合伙人新经济市场及生命科学毕马威中国上市规则第 18C 章旨在帮助特专科技公司（例如人工智能、机器人和自动化技术，以及半导体等）连接香港庞大的资金池，以助它们开发技术并促进商业化，让科技普及到广泛的大众。长远来看，新科技公司有望成为香港IPO市场的主要推动力。香港的新股市场仍然稳健，现有超过110名申请人等待上市，足以推动2023年下半年市场回升。IPO申请宗数稳健预期2023年下半年出现更多特专科技公司。特专科技公司20中国内地和香港IPO市场2023毕马威会计师事务所香港特别行政区合伙制事务所，是与27、英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。刘国贤资本市场及执业技术主管合伙人毕马威中国+852 2826 文肇基资本市场合伙人毕马威中国+86(10)8508 刘大昌资本市场合伙人毕马威中国+852 2143 邓浩然资本市场合伙人毕马威中国+852 2833 朱雅仪新经济市场及生命科学主管合伙人毕马威中国+852 2978 谭晓林资本市场总监毕马威中国+852 2978 联系我们home.kpmg/cn/socialmedia本文所载资料仅供一般参考用，并非针对任何个人或团体的个别情况而提供。虽然本所已致力提供准确和及时的资料，但本所不能保证这些资料在阁下收取时或日后仍然准确。任何人士不应在没有详细考虑相关的情况及获取适当的专业意见下依据所载资料行事。2023 毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。毕马威的名称和标识均为毕马威全球性组织中的独立成员所经许可后使用的商标。本报告所载的某些或全部服务可能未获准提供予毕马威的审计客户及其附属公司或关联主体。文件类别：毕马威公开文件